中东紧张局势加剧，股市下跌

05/04/26 07:06 | 来源： barchart | 已有(0)点评| |

标普500指数（$SPX）（SPY）周一收盘下跌0.41%，道琼斯工业平均指数（$DOWI）（DIA）收盘下跌1.13%，纳斯达克100指数（$IUXX）（QQQ）收盘下跌0.21%。6月E-mini标普期货（ESM26）下跌0.42%，6月E-mini纳斯达克期货（NQM26）下跌0.22%。

股指周一早盘反弹，随后收于下行，受中东局势紧张加剧影响。周一，美国和伊朗在霍尔木兹海峡交火后，WTI原油价格飙升超过+4%，推高了通胀预期并推高了债券收益率。10年期国库券收益率周一升至五周新高4.46%。

周一，股市最初上涨，纳斯达克100指数创下历史新高。企业韧性的迹象增强了人们对人工智能投资将继续推动盈利增长的乐观情绪。人工智能基础设施股和软件公司周一上涨。美国三月工厂订单超出预期增长，显示经济强劲，股市也获得支撑。

美国三月工厂订单环比增长+1.5%，强于预期的+0.6%，为四个月来最大增幅。

纽约联储主席约翰·威廉姆斯周一对股市持鸽派和支持态度表示：“今年通胀高于此前预期，因此推迟了降息日期，但这并不改变基本观点：如果通胀回到美联储2%的目标，利率迟早需要降息。

特朗普总统表示，美国将开始引导一些被困在波斯湾的中立船只通过霍尔木兹海峡。美国中央司令部表示将为通过海峡的舰船提供军事支持，包括导弹驱逐舰、飞机和无人机。

中东局势紧张局势加剧了股市压力。阿拉伯联合酋长国（UAE）表示，周一，伊朗无人机袭击引发富查伊拉石油工业区起火，一艘来自韩国的货船在霍尔木兹海峡遭到袭击。此外，阿联酋在霍尔木兹海峡外一艘油轮遭伊朗无人机袭击后发布了导弹威胁警告。美国中央司令部表示，美军在协助两艘挂美国旗的船只通过霍尔木兹海峡时，成功抵御了伊朗无人机、导弹和武装小艇的攻击。

WTI原油价格（CLM26）周一从早盘下跌中回升，并在美伊在霍尔木兹海峡交火期间上涨超过+4%。该海峡基本保持封闭状态，全球约五分之一的石油和液化天然气通过该海峡。高盛估计，当前的中断已使全球原油库存减少近5亿桶，预计到6月，减少量可能达到10亿桶。

市场对下一次6月16日至17日FOMC会议上下一次降息-25个基点的概率进行了折金。

本报告季迄今为止的财报结果对股市表现有利。截至周一，322家公布第一季度财报的标普500公司中有82%超出预期。据彭博情报报道，第一季度标普500指数盈利预计同比上涨+12%。剔除科技行业后，第一季度盈利预计将增长约+3%，为两年来最低。

周一海外股市收于下限。欧元Stoxx 50指数收盘下跌2.00%。中国上海综合指数未交易，中国市场因劳动节假期关闭。日本日经股平均指数未交易，日本市场因绿植日假期关闭。

利率

6月10年期国库券（ZNM6）周一收盘下跌15个点。10年期国库国债收益率上涨+6.7基点，至4.437%。六月国库券周一跌至4周低点，10年期国库券收益率跳升至5周高点4.462%。周一WTI原油价格上涨+4%，提高了通胀预期，并压低了国库券价格。10年期盈亏平衡通胀率周一攀升至3年新高2.526%。

周一美国三月工厂订单报告强于预期，对国库券价格持看跌态度。此外，美国财政部周一表示，目前估计第二季度净借款额为1890亿美元，较2月份预测的1090亿美元增长800亿美元，这可能导致财政部加大国债发行的供给压力。

欧洲政府债券收益率周一上涨。德国十年期邦德收益率上升+5.0基点，至3.087%。英国10年期国债收益率今天未交易，英国市场因五一假期关闭。

欧元区五月Sentix投资者信心指数意外上涨+2.8至-16.4，强于预期的-22.0。

欧洲央行理事会成员彼得·卡齐米尔表示，欧洲央行在六月加息几乎是不可避免的，尤其是在欧元区长期范围内普遍价格上涨，且整体增长明显疲软的情况下。”

掉期市场对6月11日欧洲央行下一次政策会议上加息+25个基点的概率进行了99%的折价。

美国股票搬运公司

周一，亚马逊推出亚马逊供应链服务（Amazon Supply Chain Services）后，货运运营商出售，业务范围扩大到市场卖家以外的企业。GXO物流（GXO）收盘下跌超过17%，联合包裹服务（UPS）下跌超过10%，成为标普500指数跌幅最大的股东。此外，FedEx（FDX）和CH Robinson Worldwide（CHRW）下跌超过9%，老自治领货运线（ODFL）也下跌超过6%，领跑纳斯达克100指数的跌幅。此外，华盛顿快递国际公司（EXPD）下跌超过5%，JB亨特运输服务公司（JBHT）也下跌超过3%。

10年期国库券收益率飙升至5周高点后，住宅建筑商和供应股周一回落，这提高了抵押贷款利率，对住房需求不利。KB Home（KBH）收盘超过-6%，DR Horton（DHI）和Lennar（LEN）收盘超过-4%。此外，Pulte集团（PHM）和Toll Brothers（TOL）收盘超过3%，家得宝（Home Depot，HD）也下跌超过3%，成为道琼斯工业指数跌幅最大的股板。此外，Builders Firstsource（BLDR）收盘超过-2%。

挪威邮轮控股公司（NCLH）收盘，股价下跌超过8%，领航邮轮运营商下跌，此前将全年调整后的EBITDA预测从之前的29.5亿美元下调至24.8亿美元至26.4亿美元，低于市场共识的27.9亿美元。此外，嘉年华邮轮（CCL）收盘超过-3%，皇家加勒比邮轮有限公司（RCL）收盘超过-2%。

芯片制造商和人工智能基础设施股周一上涨，以支撑更广泛的市场。美光科技（MU）收盘上涨超过+6%，领先纳斯达克100指数，SanDisk（SNDK）收盘上涨超过+5%。此外，西部数据（WDC）收盘上涨超过+2%，希捷科技控股有限公司（STX）收盘上涨超过+1%。

周一软件股走强，对整体市场有利。Atlassian（TEAM）、甲骨文（ORCL）和Datadog（DDOG）收盘超过+4%，Cadene Design Systems（CDNS）收盘超过+2%。此外，Intuit（INTU）、Palantir Technologies（PLTR）、Adobe Systems（ADBE）和Autodesk（ADSK）收盘价超过+1%。

加密货币暴露股周一反弹，比特币（^BTCUSD）上涨超过+2%，创下三个月高点。Coinbase Global（COIN）收盘上涨超过+6%，Strategy（MSTR）、Galaxy Digital Holdings（GLXY）和MARA Holdings（MARA）收盘上涨超过+3%。此外，Riot Platforms（RIOT）收盘上涨+0.97%。